Zunehmende Ausfallängste bei der Deutschen Bank - Goldpreis testet wieder die 2000$-Marke

Der GOLDPREIS durchbrach am Freitagmittag in London zum fünften Mal in dieser Woche die 2000-Dollar-Marke, obwohl die Zuflüsse in goldgestützte börsengehandelte Fonds gedämpft waren, da westliche Bankaktien erneut einbrachen, angeführt von Deutschlands Nummer 1, der Deutschen Bank, inmitten der Auswirkungen des "Schrotflinten"-Verkaufs der Schweizer Credit Suisse an den konkurrierenden UBS-Riesen.

Übersetzt mit DeepL.com/Translator (kostenlose Version)

Der riesige börsengehandelte Goldfonds SPDR (NYSEArca:GLD) beendete den Donnerstagabend mit einem Plus von 0,5 % im Vergleich zum letzten Freitag und verzeichnete damit nur den zweiten wöchentlichen Zufluss in Folge und legte bisher nur 2,5 % im Vergleich zum Zweijahrestief von Anfang März zu.
 
Der zweitgrößte börsengehandelte Goldfonds, das iShares-Produkt (NYSEArca:IAU), verzeichnete gestern einen kleinen Abfluss und verringerte sein bisheriges Wochenplus auf nur 0,2 %.
 
Der Goldpreis steuerte heute auf den zweithöchsten Freitagspreis in US-Dollar zu, der jemals über der Marke von $1980 lag, und hielt sich auf dem Weg zu einem Rekordpreis in Euro von über €1845 pro Unze am Wochenende.
 
Der Goldpreis in britischen Pfund pro Unze steuerte unterdessen auf ein neues Allzeithoch bei £1630 zu - deutlich über dem Rekordwert von £1614 vom vergangenen Freitag -, nachdem Andrew Bailey, Gouverneur der Bank of England, seiner Aufforderung an die britischen Arbeitnehmer, die Inflation zu bekämpfen, indem sie keine Lohnerhöhung anstreben, einen Tag nach der Anhebung der Zinssätze auf 4,25 % folgte, da die Lebenshaltungskosten um 10,4 % pro Jahr steigen.

 
Grafik der Goldpreise in USD, GBP und EUR, Freitagsfixing in London, umbasiert auf 100 = Januar 2003. Quelle: BullionVault
 
Die Silberpreise stiegen weiter an und erreichten zum ersten Mal seit 7 Wochen die Marke von $23,50, aber die anderen industriell nutzbaren weissen" Metalle Platin und Palladium blieben beide unverändert, während der Rohölpreis in Richtung des 15-Monats-Tiefs der letzten Woche rutschte.
 
Die Preise für Staatsanleihen stiegen dagegen erneut an, während Bankaktien die weltweiten Aktienmärkte nach unten zogen, wobei der in Schwierigkeiten geratene US-Kreditgeber First Republic (NYSE:FRC) gegenüber dem letzten Monat um fast 90 % fiel.
 
Die Aktionäre der Deutschen Bank (ETR: DBK) mussten einen Rückgang von mehr als 14 % im Tagesverlauf und einen Rückgang von fast 20 % im Vergleich zum vergangenen Freitag hinnehmen. Die Kosten für die Versicherung der Schulden des deutschen Bankriesen gegen Zahlungsausfälle stiegen auf den höchsten Stand seit 2018, als die DB nach einem Jahrzehnt voller Skandale gezwungen war, ihr einst lukratives US-Investmentbanking-Geschäft im Zuge einer Reihe von Veränderungen in der Führungsebene aufzugeben.
 
"Die Märkte preisen eine Ausfallwahrscheinlichkeit von 31% für DB-Anleihen und 16% für vorrangige DB-Papiere ein", sagt Finanzreporter Holger Zschäpitz bei der Welt.
 
Der Preis für das "Puffer"-Kapital der Deutschen Bank fiel ebenfalls erneut und trieb die Rendite, die neuen Käufern ihrer AT1-Anleihen angeboten wurde, auf über 24 % pro Jahr - das Doppelte des Niveaus der letzten Woche -, nachdem die Schweiz am vergangenen Wochenende die AT1-Schulden der Credit Suisse in Höhe von 17 Mrd. $ vollständig vernichtet und den Aktionären 13 Rappen in Franken gegeben hatte, was die übliche Abschreibung des Eigenkapitals vor den Anleihegläubigern umstieß.
 
Der Anstieg der Preise für Staatsanleihen am Freitag drückte die Jahresrendite, die Käufern von 2-jährigen US-Staatsanleihen geboten wurde, auf ein Sechsmonatstief unter 3,70 %, ließ die US-Renditekurve jedoch invertiert - ein weithin anerkanntes Signal für eine bevorstehende Rezession -, da die 10-jährigen Zinsen auf 3,35 % sanken.
 
Die Preise für den Goldhandel in China - dem wichtigsten Verbrauchermarkt für das Edelmetall - hatten zuvor ihren Aufschlag gegenüber den Londoner Notierungen auf 7 $ pro Unze gesenkt und damit den niedrigsten Anreiz seit einer Woche für neue Goldbarrenimporte geboten. Der Referenzkontrakt der Shanghaier Goldbörse beendete die Woche mit einem Preis von 440 ¥ pro Gramm und lag damit 6 ¥ unter dem neuen Rekordpreis für China-Gold vom Montag.
 
In Indien hingegen "ist die Nachfrage wegen des Preisanstiegs ins Stocken geraten", zitiert Reuters einen Großhändler in Kalkutta, der von Inlandsrabatten in Höhe von 57 Dollar pro Unze - dem Doppelten des Preises der Vorwoche - berichtet, während die Preise für neu angelandete Importe in Rupien mit 60.000 INR pro Gramm auf Rekordniveau liegen.
 
"Die Deutsche Bank hat sich grundlegend modernisiert ... und ist eine sehr profitable Bank", sagte der deutsche Bundeskanzler Olaf Scholz am Freitag vor Reportern auf dem EU-Gipfel in Brüssel.
 
"Es gibt keinen Grund zur Besorgnis", sagte er und wurde von anderen Teilnehmern, darunter die Präsidentin der Europäischen Zentralbank Christine Lagarde, auf die Frage nach dem Bankensektor der 19 Länder umfassenden Währungszone bestätigt.